国泰君安股票发行价格 国泰君安股票发行价格的确定

国泰君安股票发行价格解析

随着我国资本市场的不断发展，股票发行成为企业融资的重要途径。近日，国泰君安（601211）股票发行价格正式公布，每股19.71元，引发市场广泛关注。小编将围绕国泰君安股票发行价格的确定进行详细解析。

发行人及发行价格

根据国泰君安（601211）发布的公告，其发行价格确定为每股19.71元。此次发行预计募集资金296.63亿元，股票将于18日进行申购。公告显示，发行人和联席主承销商根据初步询价结果，综合考虑了市场情况、公司基本面等因素，最终确定了这一发行价格。

发行方式及募集资金

国泰君安此次发行采用网下询价配售、网上定价发行的方式。根据公告，发行前总股本为610,000万股，发行后总股本为762,500万股，实际发行量为152,500万股。预计募集资金合计为3,005,775万元。

定价方式及市盈率

股票发行价格是指股份有限公司发行股票时所确定的股票发售价格。我国确定股票发行价格多采用以下两种方式：

1.固定价格方式：即在发行前由主承销商和发行人根据市场情况协商定出。国泰君安此次发行采用的正是固定价格方式。 2.时价发行：即根据股票在二级市场的价格确定发行价格。由于市价往往高于面额，因此以面额为发行价格能够使认购者得到因价格差异而带来的收益。

国泰君安此次发行市盈率为22.99，根据计算公式，新股发行价=每股税后利润×发行市盈率。国泰君安的每股税后利润为0.865元，因此发行价为19.71元。

初步询价及发行数量

本次初步询价阶段初始发行总量为152,500万股，其中网下初始发行数量为106,750万股，占初始发行总量的70%；网上初始发行数量为45,750万股，占初始发行总量的30%。最终发行数量、申购阶段网上、网下初始发行数量将在《国泰君安证券股份有限公司首次公开发行股票发行安排及初步询价公告》中公布。

有效报价确定方式

根据《发行安排及初步询价公告》中规定的有效报价确定方式，拟参与网下配售的投资者需按照公告要求进行有效报价。有效报价是指投资者在初步询价阶段提出的、符合公告要求的价格。

国泰君安股票发行价格的确定综合考虑了市场情况、公司基本面、发行方式等多种因素。此次发行价格的公布，为投资者提供了重要的参考依据，有助于进一步了解国泰君安的股票价值。